Substansvärde per aktie

Nedan finns en översikt över fördelningen av substansvärdet per aktie för de olika tillgångsslagen per den 30

juni 2025.

Andelar i Private equity-fonder

Fond

Substansvärde

per aktie

substans

värde, %

Apax Europe VII 0,28 0,4%

Celero Capital Fund 1,94 2,6%

Equip Capital I 1,99 2,7%

Equip Capital SPA 1,21 1,6%

JAB Consumer Fund

GCB II 1,35 1,8% JAB Consumer Fund
GCB III 6,53 8,9% JAB Consumer Partners
JCP V 6,17 8,4% Mimir Invest 3,42 4,7% Mimir Industries 20,19 27,5% Nordic Capital CV1 0,03 0,0% Nordic Capital X 2,14 2,9% Nordic Capital Evolution 0,92 1,3% Valedo Partners II 1,20 1,6% Summa andelar i Private equity fonder 47,38 64,6%

Övriga investeringar

Onoterade aktier

Bolag

Substansvärde

per aktie

substans

värde, %

Panera Brands 0,99 1,4%

Pret Panera 0,16 0,2%

Reledo 1,26 1,7%

Summa onoterade aktier 2,41 3,3%

Noterade aktier

Bolag

Substansvärde

per aktie

substans

värde, %

Awilco Drilling 0,12 0,2%

Keurig Dr Pepper 1,86 2,5%

Krispy Kreme 0,11 0,1%

Novonesis 0,31 0,4%

Jacktel 1,18 1,6%

Scout Gaming Group 0,00 0,0%

Summa noterade aktier 3,58 4,9%

Summa Övriga investeringar 5,99 8,2%

Nettokassa och övriga nettotillgångar

Substansvärde

per aktie

substans

värde, %

Nettokassa 19,84 27,1%

Övriga nettotillgångar 0,11 0,2%

Summa nettokassa och övriga

nettotillgångar 19,95 27,2%

Totalt substansvärde per aktie 73,32 100,0%

Utestående aktier 11 077 585

Substansvärde, TSEK 812 226

NAXS AB | Halvårsrapport januari

juni 2025 9

Exponering mot Private equity-fonder och Övriga investeringar

Den 30 juni 2025 uppgick den totala exponeringen mot private equity-fonder och övriga investeringar till

662

MSEK, vilket motsvarar 82 procent av bolagets eget kapital. I tabellen nedan är det jämfört med nettokassa och

andelar i Private equity-fonder plus Övriga investeringar.